经济观察报 记者 黄蕾 疫情影响之下，上市股份制银行中报归母净利润增速出现“跳水”。

记者统计中报发现，与去年同期相比，今年10家上市股份制银行中，有9家归母净利润同比负增长，少增合计近190亿元，且半数股份行跌幅呈现两位数。

如何解读银行的净利润增速集体下滑？此前，银保监会指出，金融部门按照商业可持续的原则，为市场主体减负，与商业银行的利润变化，不是一一对应关系，更不是零和关系。商业银行的利润与贷款利率及贷款数量的相关，还取决于资金成本以及不良贷款处置等诸多因素。

银保监会披露今年前7个月，金融部门积极通过降低利率、减少收费、贷款延期还本付息等措施为市场主体减负共计8700亿元。记者注意到，10家股份行的中报，并未就自身在让利减负中的总体数据进行披露。

9家银行负增长

从总资产、营收、归母净利润的增速来看，与2019年全年相较，10家股份行今年上半年的发展有所放缓。

总资产增速上，相较年初，10家股份行中有3家增速突破10%，其余均呈个位数增长，增速超8%的有5家；而2019年全年，10家银行中有5家总资产增速高于10%，8家高于8%。

营业收入上，2019年，除招商银行外，9家股份行的营收增速都在10%以上，今年上半年，有4家银行的营收同比增速为个位数，增速最高的为华夏银行的19.56%，增速在12%以上的仅有3家银行，分别为华夏银行、渤海银行和平安银行，后两者分别增张19.25%和15.50%。

归母净利润方面，2019年全年，10家股份行归母净利润均呈现正增长，5家增幅为两位数，且所有银行净利润增长均在5%以上。今年上半年，此项指标可谓“大变脸”。10家股份行中，除渤海银行呈现2.52%的正增长，9家股份行均为负增长，其中，招商银行同比下降1.63%，8家银行降幅均在9%以上，且5家跌幅为两位数，跌幅前三位是华夏银行、平安银行和光大银行，分别为-11.44%、-11.20%和-10.18%。

对于招行净利同比增速相对其他股份制银行同比下降幅度较小，招行行长田惠宇回应称，其实何喜之有呢？我们的利润也是负增长。至于营业收入和利润之间的关系，我想是根据招行的实际情况来确定的，商业银行之间本来就有差异，其实今年上半年新冠肺炎疫情对招商银行经营的影响是显而易见的。除了面对行业共同的问题、困难以外，其实还有招行自身的困难，既有共性问题，也有我们自己的个性问题。比如招商银行零售业务占比高，受到疫情的冲击和影响更大，特别是信用卡业务。

资产质量方面，渤海银行和平安银行不良率与去年末持平，中信银行、民生银行、华夏银行和浙商银行微升，光大银行、招商银行、兴业银行和浦发银行较去年末微降。其中中信银行增长最多，升0.18个百分点至1.83%，浦发银行降0.13个百分点，回归“1”时代，为1.92%。

体现银行风险释缓能力的拨备覆盖率上，8家银行的该项指标较去年末有所增加，4家银行增长超10个百分点。其中，平安银行增31.81个百分点至214.93%，兴业银行、招商银行和浦发银行分别增15.8、14.03和12.33个百分点，至 214.97%、440.81%和146.18%。民生银行和浙商银行较去年末分别下降3.25个百分点和12.04个百分点。拨备覆盖率最低的三家银行是华夏银行、浦发银行和民生银行，分别为143.24%、146.18%和152.25%。

3家银行净息差跌破2　

此前，在回答今年上半年商业银行净利润同比明显下降的原因时，银保监会曾指出银行业净利润下降主要有两方面原因：一是通过降低利率、减少收费、财务重组和贷款延期还本付息等措施持续向实体经济让利；二是不良处置和拨备计提力度加大。上半年银行业金融机构累计处置不良贷款1.1万亿元，同比多处置1689亿元。同时，按照预期信贷损失的原则要求，计提减值准备1.3万亿元，同比增长34.4%。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为，国有大行和全国性股份制银行在营业收入小幅增长，净利润明显下降的过程中，银行贷款收益率尤其是公司贷款收益率明显下降，净息差收窄，可说明银行确实在让利实体经济。

今年上半年，10家股份行的贷款余额较年初均呈现正向增长，且增速均大于5%。渤海银行增速最快为15.55%，7家银行增速在7%-10%区间。

从生息资产角度来看，10家银行的生息资产之贷款及垫款平均余额均同比呈现两位数增幅，有5家银行的增幅大于16%，渤海银行增速迈入“2”字头，为27.70%。

收益率如何？平安银行贷款及垫款平均余额的收益率最大，为6.32%，6家银行在5%-6%之间，华夏银行、浦发银行和兴业银行收益率为“4”字头，分别为4.98%、4.83%和4.69%。值得注意的是，平均收益率的同比变动上，有8家银行呈现负增长，仅华夏银行和渤海银行保持正增长。跌幅最大的为浦发银行，同比减少0.59个百分点，进入收益率“4”字头。

多家银行的中报显示，在银行利息净收入受规模因素和利率因素变动而引起的变化中，贷款及垫款的规模因素主导了正增长，利率因素则导致了一些抵消。

正如银保监会所说，商业银行贷款收入是贷款利率和贷款数量共同决定的，商业银行降低贷款利率后会增加贷款的需求，会导致贷款数量的扩大，价格降了，贷款的数量就增加了。这会对商业银行因为降低贷款利率造成的收入减少起到抵消的作用，量大了可以抵消价格下降的影响，这就是薄利多销。

中报显示，今年上半年，10家股份行的利息净收入均呈现正增长，其中7家银行增速达到两位数，其中渤海银行、华夏银行和民生银行增速超20%。

净息差方面，有6家银行呈现同比下降，中信银行方面表示今年上半年，受疫情影响，市场竞争加剧，银行利差空间收窄。具体数值上，包括平安银行在内的7家银行净息差大于2%，包括中信银行、兴业银行和浦发银行的三家净息差因同比下降，跌至“1”字头。

净利润同比减少背后，10家股份制银行计提的信用及其他资产减值同比大幅上涨。根据中报统计，10家股份行上半年共计计提信用及其他资产减值约3259亿元。值得注意的是，股份行在该项上的同比增幅均突破20%，其中有6家银行达到40%以上，排名前三的分别为渤海银行、华夏银行和民生银行，分别达到71.68%、51.43%和46.14%。据测算，10家股份行合计计提的信用及其他资产减值同比多增约865亿元。

具体而言，贷款及垫款减值计提的占比最大，10家股份制银行也均呈现两位数的同比增幅，增幅排名前三的为渤海银行、华夏银行和浙商银行，增幅分别为80.29%、48.52%和47.66%。据测算，10家股份行计提贷款及垫款减值准备同比多增超600亿元。

多家股份行在中报中表示，考虑到疫情影响的持续性和滞后性，加大拨备力度，以增强风险抵御能力。