记者 胡艳明  上市银行陆续晒出上半年成绩单，多家银行都加大拨备计提，导致净利润增速转负。

中国银行（601988.SH/3988.HK，下称“中行”）发布的2020年半年报显示，今年上半年，中行实现营业收入2857.10亿元，同比增长3.24%；归属于母公司净利润1009.17亿元，同比减少11.51%；其中，计提资产减值损失665亿元，同比增长97.46%。

“中行加大拨备计提力度，这是导致税后利润同比下降的主要原因，同时这也为长远发展夯实了基础。为应对未来潜在的信用风险，上半年加大了拨备计提力度，计提资产减值损失665亿，同比增长97.46%，计提规模创历史同期新高。”中国银行副行长郑国雨在8月31日举行的2020年中期业绩发布会上表示。

中国银行行长王江、副行长林景臻，副行长郑国雨，首席信息官刘秋万，风险总监刘坚东等中行高管层在发布会上对业绩进行解读，并就不良资产情况、净息差下降以及LPR转换进度等问题进行了回应。

分析经营情况 拨备计提增长97.46%

郑国雨表示，第一，中行营业收入和拨备前利润均实现了正增长，财务表现的基本面是稳健的。营业收入、拨备前利润同比分别增长3.72%和5.65%，保持了平稳增长态势。6月末，资产总额达到24.2万亿元，比上年末增长了1.4万亿，境内人民币存贷款新增额均创历史同期新高，业务增长比较强劲，对实体经济支持力度比较大。

第二，中行加强经营管理，资金成本和运营成本下降，经营效率持续提升。付息负债付息率同比下降了21个基点，在付息负债同比增长8.77%的情况下，利息支出同比下降2.53%。通过加强费用管控，业务及管理费用同比下降1.9%，成本收入比同比下降1.22个百分点，通过强化管理，中行提升了运营效率，也为向实体经济合理让利创造了条件。

第三，中国加大拨备计提力度，这是导致税后利润同比下降的主要原因，同时这也为长远发展夯实了基础。为应对未来潜在的信用风险，上半年加大了拨备计提力度，计提资产减值损失665亿，同比增长97.46%，计提规模创历史同期新高，贷款减值准备余额达到3699亿元，较上年末增长440亿元，在不良贷款规模较上年末有所上升的情况下，拨备覆盖率达到186.46%，上年初提升了3.6个百分点，风险抵补能力进一步增强。

郑国雨表示，上半年，新冠肺炎疫情的突然爆发，给实体经济带来了较大的困难。在这种情况下，银行向实体经济合理让利，有助于缓解实体经济的困难，从根本来看，也有利于银行自身的发展。同时，由于经济下行在金融领域的反映有一定时滞，银行通过前瞻性地加大拨备，有利于更好应对未来的风险。

解构资产质量 关注延期还本付息风险

截至2020年6月末，中国银行不良贷款余额为1,984亿元，不良贷款率为1.42%，比上年末上升0.05个百分点。计提资产减值损失665亿元，同比增长97.46%。不良贷款拨备覆盖率为186.46%，较上年末上升3.6个百分点。加大资本补充力度，成功发行400亿元无固定期限资本债券和28.20亿美元境外优先股。截至6月末，资本充足率为15.42%。

刘坚东表示，今年上半年，确实受疫情以及国际金融经济形势的影响，中行资产质量略有反弹，不良贷款率1.42%，较上年末上升0.05个百分点，逾期贷款率是1.36%，比年初上升了0.11的百分点。

刘坚东分析，从整体业务领域来看，上半年我们境内的零售业务，包括信用卡和个贷，以及境外机构的资产质量是受到了疫情冲击是比较大的，但整体看，我们的信用风险是基本可控，主要的指标还是在合理的区间。不良贷款率在商业银行当中也是处于较低的水平，逾期贷款和不良贷款的剪刀差，依然持续保持为负值。

他表示，拨备覆盖率达到了186.46%，上半年末提升了3.6个百分点，风险抵补能力是进一步的增强。

刘坚东称，为了帮助企业度过难关，促进经济社会恢复发展，中行对于受疫情影响遇到暂时困难，但发展前景良好的，包括一些中小微的企业，都实施了延期还本付息的政策，到6月末，我们累计为7400户的企业本金进行了延期，为将近3000户企业的利息进行了延期，这些应急幸得金融支持措施和其他一些支持措施一起，会有效缓解中小企业的短期压力，也保住了大量的市场主体，促进了经济的快速恢复，对整体防范和化解金融风险也是有积极作用的。

与此同时，中行也高度关注延期还本付息客户的风险状况，持续滚动开展疫情影响分析和排查，跟踪客户经营风险和偿债能力，对不同类型的客户都采取分类处理的策略，尤其是对企业经营出现实质经营变化的贷款，会及时反应风险状况，总体风险还是在可控范围之内。

考虑疫情在持续，全球经济衰退，以及支持性政策会逐步退出这些因素，刘坚东表示，预计下半年，信用风险将持续暴露，疫情可能长期的改变经济活动的运行方式。行业表现将会加剧分化，特别是像批发零售、餐饮、旅游和交通运输等行业恢复得相对比较缓慢，相关的客户风险有可能会进一步加大。

另外，他认为，受国际金融经济形势的影响，预计外贸行业，以及境外的航空、油气大宗商品等行业的这些客户，风险也会相对偏大一些。

对此，刘坚东称，下半年，中行一方面进一步夯实存量，增强风险识别能力，按实质重于形式的原则，前瞻性的评估潜在风险，真实准确反映不良水平，加大不良资产处置力度，充分运用包括现金清收、核销、批量处置、无抵债、债转股，债务重组等各种手段，来处置不良，包括线上平台进行不良资产的处置。并在监管的指导下，做好个贷不良批量转让，以及大额不良贷款转让等这些方面的试点。加大拨备计提力度，进一步风险抵补的能力，为应对未来严峻形势做好充分的准备。

二是会严控增量，提升全流程风险管控能力，坚持审慎的客户选择标准，持续加强贷后管理和风险预警，加强重点领域的风险排查，对潜在风险早识别，早预警，早处置，针对风险程度高的大户分类施策，一户一策的化解风险。

三是在夯实基础的前提下，调整结构、优化信贷资源投放，支持高质量发展。

在区域方面，把握国内市场发展机遇，加大对长三角、大湾区、京津冀，海南自贸区等重点地区的资源投入，以重点地区和重点城市为抓手，加快发展，带动境内整体业务市场竞争力的提升。在行业方面，把两新一重建设，作为今年信贷投放重点领域，把握重点项目，加大营销，继续加大支持制造业的高质量发展，提高制造业中长期贷款占比，落实六保六稳要求，继续支持国民经济重点领域和薄弱环节，落实国家普惠政策，支持小微企业的发展。继续优化产品服务，加快线上融资产品的推广。

最后，刘坚东表示，通过采取上述的管控措施，预计中国银行资产质量能保持持续的稳定，信用风险整体可控。

 两方面措施稳定净息差 完成存量LPR转换

郑国雨表示，上半年，中行净息差1.82%，同比下降1个基点。今年以来，LPR转换以及利率下调，外币降息等种种因素综合的结果，给中行资产端收益率带来了较大的影响。我们从负债成本的控制和资产结构调整两个方面入手，采取了一系列管控措施，努力克服净息差下行的压力。

一是坚持存款量价平衡，合理控制负债成本。上半年中行生息资产平均余额同比增长8.85%，而同其利息收入仅增长2.89%。为应对收入增长放缓压力，中行通过加强大额存单期限管理，对协议存款实行量价管控，以及完善存款定价授权等一系列措施，着力控制负债成本，推动负债业务平稳发展。上半年，中行利息支出同比下降2.53%。

二是坚持服务实体经济，不断优化资产结构。不行坚持高质量发展理念，持续加大对“两新一重”等重点领域的信贷投入力度，稳步提高中长期贷款投放占比，增强资金运用效率。6月末，中行贷款在资产总额的占比较上年末上升0.63个百分点，境内人民币中长期贷款平均余额占比同比上升1.33个百分点。

对于存量LPR转换进度，郑国雨透露，截至6月末，中行已经完成基准利率转换的存量浮动利率贷款3.16万亿，占应转换金额的45%，其中，公司贷款完成转换76%，个人贷款完成转换24%。截至目前，中行已经顺利完成全部存量浮动利率房贷LPR的转换工作。

郑国雨同时称，展望未来，净息差仍然面临收窄的压力，对此，中行将继续坚持高质量发展的理念，持续优化资产结构，积极支持国民经济重点领域的薄弱环节，不断提高资金运用效率。同时，加快场景建设，着力提升客户服务能力，以客户全量金融资产为抓手，从源头上扩大存款资金来源，提升存款发展质量。通过优化资产负债管理，尽可能降低市场环境变化给净息差带来的冲击，以此给投资者带来良好回报。